Золото падает из-за роста доллара и доходности трежерис

Цена золота не смогла удержаться выше $1800

Золото потерпело неудачу в попытке закрепиться выше уровня $1800 за унцию и откатилось к уровню $1775 за унцию на фоне роста американского доллара и доходности двухлетних трежерис.

Американский доллар оказался под давлением в четверг, так как рынок воспринял комментарии ЕЦБ как более “ястребиные”, чем ожидалось. Сегодня доллар смог полностью отыграть свои вчерашние потери против евро, что привело к росту доллара против корзины валют, что, в свою очередь, оказало давление на цену золота.

Помимо растущего доллара, дополнительное давление на золото оказал рост доходности двухлетних трежерис. Доходности более длинных бондов тоже росли в начале дня, но спрос на бонды вырос на фоне отката на американском фондовом рынке, что подтолкнуло доходности длинных облигаций вниз.

В целом, можно отметить, что золото не смогло найти достаточно покупателей перед ключевым заседанием ФРС на следующей неделе. На рынке облигаций творится хаос: доходность десятилеток скачет туда-сюда, в то время как доходность двухлеток уверенно подрастает. Возможно, подобные движения несколько дезориентируют трейдеров на рынке золота, и они предпочитают подождать сигналов от ФРС и не торопятся покупать золото на уровнях выше $1800 за унцию.

Технический анализ

gold october 29 2021

Очередной тест сопротивления на уровне $1800 за унцию оказался неудачным, так что можно утверждать, что золоту будут нужны дополнительные положительные факторы для того, чтобы закрепиться выше этого уровня и продолжить свое движение вверх.

В настоящий момент золото опустилось ниже 50 EMA и пытается закрепиться ниже $1775. Если эта попытка окажется удачной, то золото продолжит свое движение к сильной поддержке на уровне $1750.

Как я уже писал ранее, “быкам” не стоит сильно волноваться, пока золото не забралось ниже $1750. Этот уровень был многократно протестирован в этом месяце, так что поддержка около $1750 практически гарантирована. Проблемы начнутся в том случае, если золото уйдет ниже этого уровня, так как там должно быть много защитных стоп-ордеров, которые могут быть сметены как костяшки домино вплоть до следующей поддержки на уровне $1720 за унцию.

Chevron получила рекордную за 8 лет прибыль благодаря росту цен на нефть и газ

Чистая прибыль компании составила $6,11 миллиарда по сравнению с убытком в $207 миллионов год назад благодаря продаже нефти, которая стоила почти в два раза больше, чем год назад, и газа, добываемого в США, который продавался в три раза дороже.

Скорректированная прибыль на акцию в размере $2,96 значительно превысила прогноз Уолл-стрит в $2,21, согласно данным Refinitiv IBES.

Денежный поток от операций – индикатор, за которым пристально следят рынки, – составил в третьем квартале $8,5 миллиарда, что является “лучшим показателем за всю историю компании”, сказал генеральный директор Майкл Вирт.

Благодаря высоким международным результатам операционная прибыль Chevron от добычи нефти и газа достигла $5,1 миллиарда, тогда как год назад она составляла всего $235 миллионов.

 

 

(Сабрина Валле из Хьюстона и Арати С Наир из Бангалоре. Перевела Ольга Бескровнова. Редактор Марина Боброва)

 

Exxon показала самые высокие результаты с 2017 года

Крупнейшая американская нефтяная компания сообщила о чистой прибыли в размере $6,75 миллиарда, или $1,57 на акцию, в третьем квартале по сравнению с убытком в размере $680 миллионов, или 15 центов на акцию, годом ранее.

Результаты отражают стремительный рост цен на природный газ, повышение маржи нефтепереработки и дефицит предложения, в результате чего нефть в течение квартала достигла трехлетнего максимума.

 

(Сабрина Валле и Арати С Наир. Перевела Ольга Вишневская. Редактор Дмитрий Антонов)

 

Нефть остается под давлением в конце недели

Заболеваемость коронавирусом снова начала расти, что может подтолкнуть цену нефти вниз

Нефть марки Brent опустилась к уровню $83 за баррель и пытается подобраться к вчерашними минимумам на уровне $82,32 на фоне продолжающегося взятия прибыли и роста заболеваемости коронавирусом в мире.

Вчера вышел отчет по ВВП США, показавший, что американский ВВП показал рост только 2% в третьем квартале по сравнению с консенсусом аналитиков 2,7%.

Основными проблемами выступили рост заболеваемости коронавирусом и продолжающиеся проблемы с поставками в различных отраслях. В целом, сходная картина должна наблюдаться во многих странах мира, так как и коронавирус, и проблемы с поставками являются общей головной болью.

Кстати, тема коронавируса, про которую трейдеры начали забывать, может вновь начать влиять на нефтяной рынок. Помимо резкого роста заболеваемости в России, существенный рост также отмечается в Германии (что очень неожиданно и способно добавить проблем европейской экономике), Украине, Бельгии, Польше, Нидерландах и других странах.

Количество новых случаев коронавируса в мире перестало снижаться и начало расти, что может вылиться в новую волну на общемировом графике заболеваемости. Если ближайшие дни покажут дальнейшее ухудшение ситуации в Европе, то нефтяные трейдеры могут проявить больше беспокойства о перспективах спроса из-за возможных ограничений перед новогодними праздниками.

Технический анализ

brent oil october 29 2021

Стоит отметить, что вчера техническая картина для Brent смотрелась лучше, так как просадка была быстро выкуплена, и Brent вернулась на уровни выше $84 за баррель.

Сегодня нефть снова оказалась под давлением, что может вызывать некоторую тревогу у “быков”. С одной стороны, это может быть вызвано продолжающимся взятием прибыли после мощного ралли, но и рост заболеваемости коронавирусом тоже может играть серьезную роль в сегодняшней динамике нефтяных цен.

Для того, чтобы продолжить откат, нефти нужно подобраться к поддержке на уровне $82 за баррель. После теста этого уровня движение к уровню $80 за баррель станет практически неизбежным.

В то же время, Brent пока не смогла закрепиться ниже 20 EMA, хотя для этого было предпринято несколько попыток. Если этот уровень удержится, Brent будет иметь неплохие шансы перейти к росту на следующей неделе.

Цены на нефть снижаются в преддверии встречи ОПЕК+

Ожидания, что ОПЕК и союзники будут удерживать предложение на низком уровне, поддерживают цены, но давление оказывают рост запасов в США и перспективы увеличения иранского экспорта.

Алжир сказал в четверг, что увеличение добычи нефти ОПЕК+ в декабре не должно превышать 400.000 баррелей в сутки из-за рисков и неопределенности на рынках. Альянс, который постепенно сворачивает прошлогоднее рекордное сокращение добычи, проведет заседание 4 ноября.

“Поэтому в ближайшей перспективе предложение будет продолжать догонять спрос, – сказал Стивен Бреннок из PVM. – Короче говоря, ОПЕК+ намерена продолжать действовать в качестве ключевой опоры для поддержки цен”.

Фьючерсы на нефть марки Brent к 15.53 МСК снизились на 0,2% до $84,18 за баррель, марки WTI – на 0,9% до $82,05.

Запасы нефти в США выросли на 4,3 миллиона баррелей за неделю, завершившуюся 22 октября, до 430,8 миллиона баррелей, сообщило Управление энергетической информации (EIA) в среду.

Оригинал сообщения на английском языке доступен по коду:

(Рослан Хасаунех из Сингапура и Сонали Пол из Мельбурна. Перевели Алексей Кузьмин и Ольга Бескровнова. Редактор Марина Боброва)

 

С.Аравия может поднять цены на нефть для Азии в декабре

После снижения цен в течение двух месяцев подряд государственный нефтяной гигант Saudi Aramco может повысить официальную отпускную цену (OSP) на нефть марки Arab Light на 30 центов до 90 центов в декабре, сообщили шесть респондентов в опросе Рейтер.

Повышение цен происходит на фоне того, что нефтеперерабатывающие предприятия наращивают объемы производства для удовлетворения растущего спроса, поскольку страны ослабляют ограничения на передвижение, введенные для борьбы с пандемией COVID-19, а потребление нефти в энергетическом секторе растет на фоне глобального дефицита угля и природного газа.

Государственная саудовская компания Saudi Aramco, вероятно, опубликует ежемесячные цены после встречи ОПЕК+, назначенной на 4 ноября. Представители Aramco не предоставляют комментариев о ценах нефти.

 

 

(Флоренс Тан. Перевела Ольга Бескровнова. Редактор Анна Козлова)

 

Цены на газ в Европе падают на фоне ослабления опасений о предложении

Ноябрьский фьючерс на газ в голландском хабе TTF к 13:15 МСК подешевел на 6,52% до 69,79 евро за мегаватт-час.

Цена на газ расчетами “завтра” на голландской площадке снизилась на 5,27% до 70,10 евро за мегаватт-час.

По словам трейдеров, увеличение поставок с терминалов сжиженного природного газа (СПГ) в стране и ожидания увеличения объемов поставок из России в октябре помогли компенсировать влияние прогнозов более низких температур.

Фьючерсы продолжили резкое падение с четверга, после того как президент России Владимир Путин сказал, что Газпром может начать закачку газа в европейские хранилища.

Путин поручил главе Газпрома Алексею Миллеру начать закачку природного газа в европейские газохранилища, как только Россия закончит заполнение собственных хранилищ, что может произойти уже 8 ноября.

Стоимость газа расчетами “завтра” в Великобритании снизилась на 4,07% до 175,00 пенса за терм. Ноябрьский фьючерс в Великобритании снизился на 8,38% до 185,00 пенса за терм.

Фьючерс на газ в голландском хабе TTF с поставкой в декабре подешевел на 6,81% до 70,10 евро за мегаватт-час.

 

(Сюзанна Твидейл. Перевел Алексей Кузьмин. Редактор Анна Козлова)

 

Инфляция в еврозоне будет чуть ниже цели в 2022 г — опрос ЕЦБ

По данным опроса профессиональных прогнозистов, рост потребительских цен в 2021 году составит 2,3%, а в 2022 году – 1,9%, по сравнению с 1,9% и 1,5% соответственно в предыдущем опросе, который проводился три месяца назад.

“Респонденты объясняют пересмотр в сторону повышения в основном ростом цен на энергоносители и влиянием напряженности в цепочке поставок”,- сообщил ЕЦБ.

“Хотя оба эти фактора были упомянуты и в предыдущем опросе, развитие ситуации в последнее время, по мнению экспертов, было более напряженным и, как ожидают эксперты, эта напряженность будет наблюдаться дольше, нежели предполагалось ранее”.

Инфляция, уже превысившая целевой уровень ЕЦБ в два раза, будет и дальше ускоряться и, возможно, достигнет 4% в ближайшие месяцы из-за стремительного роста цен на сырьевые товары и узких мест в промышленном снабжении, что будет оказывать давление как на цены производителей, так и на потребительские цены.

Затем инфляция начнет снижаться, но многие члены руководства центробанка считают, что в 2022 году она останется выше целевого уровня ЕЦБ в 2%, что затруднит оправдание сверхмягкой денежно-кредитной политики.

 

(Балаш Кораньи. Перевел Алексей Кузьмин. Редактор Анна Козлова)

 

Рубль в минусе после уплаты налогов, но формирует лучший месяц в 21г

Котировки пары доллар/рубль расчетами “завтра” к 10.10 МСК на Мосбирже были на уровне 70,48, и российская валюта теряет 0,4% от уровня закрытия четверга, по итогам которого она подорожала на 0,6%.

Котировки евро/рубль к этому времени были вблизи 82,25, и рубль дешевеет на 0,2%.

“Технически пара доллар/рубль выглядит неоднозначно, что в совокупности заставляет опасаться повышение волатильности к концу дня”, – сказал Егор Жильников из Промсвязьбанка, не исключающий сегодня движения пары к отметке 71 рубль за доллар.

К доллару рубль вырос вчера на фоне по-прежнему высокой российской инфляции, усиливающей шансы дальнейшего ужесточения политики ЦБР, а также с учетом внутридневного ослабления валюты США и отскока нефти с одномесячных минимумов на мировых рынках.

По данным Росстата, инфляция за период с 19 по 25 октября вновь ускорилась – до 0,28% с 0,26% неделей ранее, и одновременно, по оценке Минэкономразвития РФ, рост цен в годовом выражении вплотную подошел к 8%.

Этот же фактор одновременно оказал в четверг давление на ОФЗ, доходность которых накануне вновь обновила 19-месячные максимумы. По итогам биржевой сессии доходность 10-летнего бенчмарка выросла на 15 базисных пунктов, до 8,14% годовых, интрадэй отметившись на 8,23 впервые с 19 марта.

Для борьбы с инфляцией российский Центробанк неделю назад неожиданно повысил ключевую ставку сразу на 75 базисных пунктов до 7,50% годовых и оставил дверь открытой для дальнейшего ужесточения ДКП с учетом текущей ценовой динамики и сильных инфляционных ожиданий.

На текущей неделе базовые нефтяные сорта достигли многолетних максимумов, $86,70 за баррель Brent с октября 2018 года и $85,41 за баррель WTI с октября 2014 года, на фоне скачка спроса из-за восстановления мировой экономики после пандемии, а также дефицита и резкого роста цен в сегменте других энергоносителей, которые компенсировались ростом потребления мазута и дизтоплива.

На таком фоне, а также с учетом негативной внутримесячной динамики валюты США, рубль по итогам октября набирает пока против доллара более трех процентов, что является лучшим результатом с ноября прошлого года.

Против евро же рубль набирает за октябрь чуть более двух процентов, в общем, невыдающийся для текущего года результат.

Утром пятницы базовые нефтяные сорта дорожают после двух дней негативной динамики, спровоцированной в основном данными о резком росте запасов в США.

Баррель Brent сейчас оценивается в $84,72 (+0,5%), тогда как накануне он дешевел до трехнедельного минимума $82,32.

На форексе пара евро/доллар теряет 0,1% ($1,1667) после роста на две трети процента накануне; индекс доллара растет на 0,1%, до отметки 93,45, после тестирования накануне одномесячного минимума 93,28.

В фокусе внимания остается заседание ФРС на следующей неделе, и рынки ждут от американского регулятора объявления о сокращении стимулирующей скупки активов, проводимой для сглаживания негативных последствий коронавируса.

 

(Владимир Абрамов. Редактор Марина Боброва)

 

Экономика Германии выросла в 3 кв меньше ожиданий

Отставание от прогноза свидетельствует, что “узкие места” в поставках, наносящие урон промышленным компаниям, сдерживают рост немецкой экономики в целом.

Аналитики ожидали, что ВВП вырастет на 2,4% по сравнению с третьим кварталом 2020 года.

С сезонной корректировкой немецкий ВВП увеличился на 2,5% в годовом и на 1,8% – в квартальном выражении. Консенсус-прогноз предусматривал рост на 2,5% и 2,2% соответственно.

 

(Джозеф Наср. Текст Ольги Вишневской. Перевод Анны Козловой)